Menurut PSAK nomor 29 Pengembangan merupakan kegiatan 
                                  yang dilakukan dalam rangka mengembangkan cadangan terbukti 
                                  (proved reserves) minyak dan gas bumi sampai siap berproduksi. 
                                  Pengembang cadangan meliputi kegiatan-kegiatan:
                                  a.  Penyediaan peralatan dan persediaan.
                                  b.  Pengembangan, pengaliran, pengumpulan, dan penyimpanan 
                                  minyak  dan gas bumi.
                                  c.   Penyediaan sistem pengurasan (recovery) yang telah 
                                  diperbaiki.
                    JENIS-JENIS BIAYA 
                    PENGEMBANGAN
              Biaya pengembangan dapat dibedakan antara biaya pengembangan yang 
            tidak berwujud (intangible) dan biaya pengembangan yang berwujud (tangible) 
            tergantung dari sifat masing-masing biaya.
             Biaya-Biaya Pengembangan Yang Tak Berwujud
            Biaya pengembangan tak berwujud dapat diklasifikasikan dalam :
            a. Biaya sebelum pemboran
            b. Biaya selama pemboran
            c. Biaya penyelesaian sumur
            d. Biaya setelah penyelesaian sumur
               Biaya Pengembang Berwujud
                Biaya pemboran sumur pengembangan tangible (berwujud) meliputi biaya yang 
              dikeluarkan untuk active yang berwujud antara lain :
              – Christmast tree
              – Pipa produksi (tubukar goods)
              – Kepala selubung (casing head)
              – Pipe line
              – Separator
              – Peralatan dan fasilitas produksi
              – Secondary recovery system
                   IDC dan Equipment
             Biaya pengembangan dapat dibagi menjadi biaya berwujud dan tidak berwujud 
            serta biaya yang berhungan dengan kegiatan pemboran dan pengembangan. Biaya-
             biaya pengembangan tersebut dapat diklasifikasikan sebagai intangible drilling and 
              development cost (IDC) dan equipment cost (lease dan peralatan sumur) yang 
                  merupakan biaya pengembangan berwujud (tangible).